一、单项选择题(在每小题的四个备选答案中，选出一个正确答案，并将正确答案的序号填在题干的括号内。每小题1分，共20分)
1.从大的方面看，资金供给者与资金需求者之间的融资活动有哪两种基本形式( )
A.直接融资和间接融资 B.股票融资和债券融资
C.股票融资和银行贷款 D.商业票据融资和银行贷款
2.二战前，世界上最大的黄金市场是( )
A.苏黎世黄金市场 B.香港黄金市场
C.纽约黄金市场 D.伦敦黄金市场
3.以下不属于证券交易所的职责的是( )
A.提供交易场所和设施 B.制定交易规则
C.制定交易价格 D.公布行情
4.政府债券的风险主要表现为( )
A.信用风险 B.财务风险
C.经营风险 D.购买力风险
5.贴现债券的实际收益率与票面利率相比( )
A.高 B.相等 C.低 D.不确定
6.我国证券交易所的组织形式是( )
A.公司制 B.股份制 C.会员制 D.席位制
7.以下哪个金融市场管理机构属于民间性组织( )
A.美国证券管理委员会 B.日本证券市场管理委员会
C.英国证券投资委员会 D.中国证券监督管理委员会
8.可转换债券转换为普通股，会导致公司( )
A.资产总额增加 B.资产总额减少
C.自有资本增加 D.自有资本减少
9.根据市场组织形式的不同，可以将股票流通市场划分为( )
A.发行市场和流通市场 B.国内市场和国外市场
C.场内市场和场外市场 D.现货市场和期货市场
10.在名义利率相同的情况下，复利债券的实际利息比单利债券的实际利息( )
A.低 B.高 C.相同 D.不确定
11.某开放型基金投资者直接向经理公司申请买回，几天之后即可收到现金或支票( )
A.两天 B.三天 C.四天 D.五天
12.于1982年首次推出股票指数期货的是( )
A.堪萨斯期货交易所 B.芝加哥期货交易所
C.东京期货交易所 D.英国皇家交易所
13.一般情况下，虚拟资本的总量与实际资本量的关系是( )
A.虚拟资本总量大于实际资本量 B.虚拟资本总量小于实际资本量
C.虚拟资本总量等于实际资本量 D.不确定
22.影响债券票面利率的因素有( )
A.市场利率 B.债券期限 C.筹资者信用级别
D.资金使用方向 E.还本付息的方式
23.我国证券市场的基本功能是( )
A.为证券提供流动性 B.确定证券价格 C.配置资金资源
D.转换企业经营机制 E.丰富城乡居民的投资渠道
24.伦敦资本市场是一个经营一年期以上的中长期资金借贷业务的交易场所，它主要包括( )
A.证券发行市场 B.伦敦证券交易所 C.国际债券市场
D.贴现市场 E.平行货币市场
25.外汇期货市场上的双向套利交易有( )
A.跨期套利 B.跨国套利 C.跨市套利
D.跨月套利 E.跨品种套利
26.各交易所一般规定竞价交易的方法有( )
A.口头唱板 B.上板作业 C.专柜书面作业
D.计算机自动交易 E.申请作业
27.外汇市场的参与者有( )
A.外汇指定银行 B.外汇经纪人 C.外汇交易员
D.顾客 E.中央银行
28.期货市场的作用主要表现在( )
A.风险发现 B.减少损失 C.风险回避
D.资源配置 E.价格发现
29.对于投资者而言，期权交易有哪些作用( )
A.期权购买者的风险是一定的 B.期权购买者的风险是无穷大的
C.期权可用于保值 D.期权交易可用于投机
E.期权交易的收益是确定的
30.证券市场管理的一般原则是( )
A.公开、公正、公平 B.制止背信 C.禁止欺诈、操纵市场
D.保障国有资产不受损害 E.非行政干预
三、名词解释(每小题3分，共15分)
31.蓝筹股票
32.套期保值
33.货币互换
34.投资基金
35.第四市场
四、简答题(每小题6分，共18分)
36.影响债券票面利率的因素有哪些?
37.简述可转换公司证券的作用。
38.场外交易有何特点?
五、计算题(每小题6分，共12分)
39.一张五年期国债，年初发行，年底付息，每年支付一次利息，票面金额100元，票面利率5%，甲投资者于发行后第5年年初以101元买入该债券，一直持有到期，试计算其到期收益率。
40.某投资者于2000年8月1日买入某公司股票100股，买入价20元/股。该公司2000年度分配方案为10送2股，2001年度分配方案为10送4股。该投资者于2002年8月1日将该公司股票以16元/股全部卖出，试计算其持有期收益率(按复利计算，不考虑交易成本)。
六、论述题(15分)
41.试分析企业发行股票的目的。
